Perpetual Protocol (PERP)

Що таке Perpetual протокол (PERP)?

Perpetual Protocol — це децентралізована біржа (DEX) для ф’ючерсів на Ethereum і xDai. Трейдери можуть робити довгі або короткі операції з кредитним плечем до 10X на зростаючу кількість активів, таких як BTC, ETH, DOT, SNX, YFI та інші. Торгівля не є зберіганням, тобто трейдери завжди зберігають володіння своїми активами та в мережі. Perpetual Protocol використовує віртуальний автоматизований маркет-мейкер (vAMM), який забезпечує ліквідність у мережі з передбачуваними цінами, встановленими постійними кривими продукту. Крім того, Perpetual Protocol розробив свої vAMM так, щоб вони були нейтральними для ринку та повністю забезпечені заставою.

Заявлене бачення Perpetual Protocol полягає у створенні найкращої, найдоступнішої та найбезпечнішої у світі децентралізованої платформи для торгівлі деривативами. Розвиваючи наші проекти DeFi і дозволяючи проектам розбудовуватися на основі Perpetual Protocol, компанія приймає принципи «DeFi money lego». Після досягнення ряду віх у своїй дорожній карті, таких як запуск пулів стекінгу та впровадження лімітних та стоп-ордерів, Perpetual Protocol планує розширити свої ланцюги, запровадити токени з кредитним плечимом та запустити динамічну ліквідність у своїх пулах.

Хто є засновниками Perpetual Protocol?

Perpetual Protocol був запущений Yenfen Weng і Shao-Kang Lee, двома тайванськими криптовалютними підприємцями, які раніше відкривали компанії з нарахування заробітної плати та бухгалтерського обліку для криптовалютних стартапів. Більшість команди базується на Тайвані. Perpetual Protocol підтримується багатьма авторитетними інвесторами, такими як Zee Prime Capital, Multiarrows Capital, CMS Holdings, Binance Labs і Alameda Research, стратегічний партнер FTX. За їх підтримки компанія завершила початковий раунд під керівництвом Multicoin Capital на 1,8 млн доларів у 2020 році.

Що робить Perpetual протокол унікальним?

Метою Perpetual Protocol є створення платформи для торгівлі безстроковими контрактами, якою може користуватися кожен. Для цього користувачі повинні мати можливість торгувати з хорошою ліквідністю та низьким ковзанням. Perpetual Protocol вирішує цю проблему, використовуючи рішення vAMM. Perpetual Protocol не відповідає звичайній моделі книги замовлень централізованих бірж. Натомість трейдери торгують проти віртуального автоматизованого маркет-мейкера, початкова ліквідність якого встановлюється оператором.

Наприклад, припустимо, що оператор встановлює ліквідність vAMM від 100 vETH до 40 000 vDAI. Хтось, хто внесе DAI на довгий депозит на ETH, схилив би ціну ETH вгору і створить стимул для того, щоб зробити коротку позицію на vETH, якщо ціна не відповідає ринковим цінам. Трейдери, які не мають vETH, також внесуть DAI як заставу і повернуть ціну vETH до рівноваги. Обмін ліквідності не є необхідним, оскільки vAMM функціонує як підсумок усіх угод і автоматично знаходить рівновагу в довгостроковій перспективі. На практиці всі операції за безстроковим протоколом здійснюються в USDC.

Використовуючи цю модель vAMM і створюючи біржу на xDai, трейдери можуть насолоджуватися торгівлею в мережі без комісії та миттєвих розрахунків. Крім того, Perpetual Protocol підтримує депозити без газу на суму понад 500 USDC, що означає, що трейдери можуть вносити депозити з 0 ETH у своїх гаманцях.

Скільки монет Perpetual Protocol (PERP) є в обігу?

Загальний обсяг поставок PERP становить 150 млн. Поточна оборотна пропозиція PERP становить 68,7 млн. Розподіл маркерів виглядає наступним чином:

  • 7,5 % – Пул завантаження ліквідності Balancer (LBP)
  • 4,2% – початкові інвестори, 20% розблоковано під час запуску основної мережі, 20% кожні три місяці
  • 15% – стратегічні інвестори, 20% розблоковано під час запуску основної мережі, 20% кожні три місяці
  • 21% – команда та консультанти
  • 2,1% за 3-місячний період, починаючи з шести місяців після запуску основної мережі
  • 54,8% – Екосистема та винагороди, розподіл екосистемних винагород вирішуватиме спільнота Perpetual Protocol

PERP — це корисний маркер, який стимулює та полегшує децентралізоване управління протоколом. Петля зворотного зв’язку токена виглядає так:

  1. збільшуються винагороди за ставку та винагороди за торгівлю
  2. Вартість токена PERP збільшується
  3. Збільшується поінформованість про токен PERP
  4. Збільшується поінформованість про протокол
  5. Обсяг торгів збільшується
  6. Збільшується торгова комісія
  7. Назад до 1.

Як захищена мережа безстрокового протоколу?

Perpetual Protocol був перевірений Consensys і Peckshield. Протокол керується спільнотою та має програму винагород для розробників, які знаходять помилки в смарт-контрактах. Мережа працює на xDai, а токен PERP — це токен ERC-20 на Ethereum.

ERC-20 — це стандарт токенів, яким дотримуються більшість нових токенів при публікації в блокчейні Ethereum. Ethereum є одним з найпопулярніших блокчейнів для DAO і захищений механізмом консенсусу підтвердження роботи, який вимагає від майнерів майнити новий ефір. Набір децентралізованих вузлів перевіряє транзакції та захищає блокчейн Ethereum.

Perpetual Protocol використовує Chainlink як оракул для розрахунків ставок фінансування, але не має оракула в мережі як механізму ціни, щоб запобігти використанню флеш-позик для маніпулювання ціною базових активів і прибутком від Perpetual в рамках однієї транзакції.